5 स्टॉक्स इन महिला प्रबंधकों का मूल्य देखें

सारांश

• जबकि उनकी अलग-अलग रणनीतियाँ हैं, दोनों महिलाओं की कई होल्डिंग्स समान हैं।

कैथरीन लकड़ी (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), संस्थापक, मुख्य निवेश अधिकारी और एआरके इन्वेस्टमेंट मैनेजमेंट के सीईओ ने "विघटनकारी नवाचार" शेयरों में निवेश के माध्यम से खुद के लिए एक नाम बनाया है। टॉप-डाउन और बॉटम-अप रिसर्च को जोड़ती एक पुनरावृत्ति प्रक्रिया को लागू करते हुए, उनकी न्यूयॉर्क स्थित फर्म उन कंपनियों में निवेश करना चाहती है जो आर्टिफिशियल इंटेलिजेंस, रोबोटिक्स, एनर्जी स्टोरेज, डीएनए सीक्वेंसिंग और ब्लॉकचेन टेक्नोलॉजी जैसे क्रॉस-सेक्टर इनोवेशन से लाभान्वित हो सकती हैं।

तुलनात्मक रूप से, कॉजवे कैपिटल का सारा केटरर (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो) विकसित और उभरते दोनों बाजारों में गलत कीमत वाली इक्विटी में निवेश करके बेहतर जोखिम-समायोजित रिटर्न प्राप्त करना चाहता है। गुरु की लॉस एंजिल्स स्थित फर्म, जिसकी स्थापना उन्होंने 2001 में हैरी हार्टफोर्ड के साथ की थी, मात्रात्मक और मूल्य-उन्मुख तरीकों का उपयोग करके मिड और लार्ज-कैप कंपनियों के बीच संभावित अवसरों की तलाश करती है। प्रत्येक स्टॉक को पोर्टफोलियो में जोड़े जाने वाले अस्थिरता की मात्रा के आधार पर एक जोखिम स्कोर भी प्राप्त होता है। निवेश टीम तब उच्चतम अपेक्षित जोखिम-समायोजित रिटर्न वाले शेयरों में पदों में प्रवेश करती है, जिसमें बाजार की तुलना में कम मूल्य-आय अनुपात और उच्च लाभांश उपज भी होती है।

जबकि दो गुरु स्टॉक लेने के लिए अलग-अलग दृष्टिकोण अपनाते हैं, फिर भी उनके पास कई होल्डिंग्स समान हैं।

प्रीमियम गुरुफोकस फीचर, एग्रीगेटेड पोर्टफोलियो के अनुसार, वैल्यू इनवेस्टर्स दोनों के पास ताइवान सेमीकंडक्टर मैन्युफैक्चरिंग कंपनी लिमिटेड (TSM, फाइनेंशियल), जनरल इलेक्ट्रिक कंपनी में पद थे।
GE
. (GE, Financial), Meta Platforms Inc. (FB, Financial), JD.com Inc. (JD, Financial) और The Walt Disney Co
जिले
. (डीआईएस, वित्तीय) तीसरी तिमाही के अंत तक।

ताइवान सेमीकंडक्टर विनिर्माण

तिमाही के दौरान केटरर ने ताइवान सेमीकंडक्टर मैन्युफैक्चरिंग (TSM, Financial) में अपनी हिस्सेदारी 3.93% घटाकर 4.12 मिलियन शेयर कर दी, जबकि वुड ने 10 शेयरों पर अपनी स्थिति अपरिवर्तित छोड़ दी। स्टॉक में उनका संयुक्त इक्विटी पोर्टफोलियो भार 10.35% है।

ताइवानी कंपनी, जो सेमीकंडक्टर चिप्स बनाती है, का मार्केट कैप $742.98 बिलियन है; इसके शेयर 142.17 के मूल्य-आय अनुपात, 32.59 के मूल्य-पुस्तक अनुपात और 8.92 के मूल्य-बिक्री अनुपात के साथ गुरुवार को लगभग 12.28 डॉलर पर कारोबार कर रहे थे।

जीएफ वैल्यू लाइन
वलु
यह सुझाव देता है कि स्टॉक का वर्तमान में ऐतिहासिक अनुपात, पिछले प्रदर्शन और भविष्य की कमाई के अनुमानों के आधार पर काफी अधिक मूल्य है।

गुरुफोकस द्वारा ताइवान सेमीकंडक्टर की वित्तीय ताकत को 7 में से 10 का दर्जा दिया गया था। हालांकि कंपनी ने पिछले तीन वर्षों में नए दीर्घकालिक ऋण में लगभग 424.2 बिलियन न्यू ताइवान डॉलर (15.4 बिलियन डॉलर) जारी किए हैं, लेकिन यह ब्याज कवरेज के एक आरामदायक स्तर के कारण प्रबंधनीय है। 10.3 का मजबूत ऑल्टमैन जेड-स्कोर इंगित करता है कि कंपनी अच्छी स्थिति में है, भले ही संपत्ति तेजी से बढ़ रही है, राजस्व बढ़ रहा है। निवेशित पूंजी पर रिटर्न भी पूंजी की भारित औसत लागत को ग्रहण करता है, यह दर्शाता है कि कंपनी के बढ़ने के साथ-साथ अच्छा मूल्य सृजन हो रहा है।

कंपनी की लाभप्रदता ने 9 में से 10 रेटिंग हासिल की, जो एक विस्तारित ऑपरेटिंग मार्जिन के साथ-साथ इक्विटी, परिसंपत्ति और पूंजी पर मजबूत रिटर्न से प्रेरित है जो कि अधिकांश प्रतियोगियों में शीर्ष पर है। इसमें 5 में से 9 का एक मध्यम पियोट्रोस्की एफ-स्कोर भी है, जिसका अर्थ है कि एक स्थिर कंपनी के लिए स्थितियां विशिष्ट हैं। ताइवान सेमीकंडक्टर के लगातार राजस्व और कमाई में वृद्धि ने पांच सितारों में से 3.5 की अनुमानित रैंक में योगदान दिया। गुरुफोकस के अनुसार, इस रैंक वाली कंपनियां 9.3 साल की अवधि में सालाना औसतन 10% का रिटर्न देती हैं।

गुरुफोकस का कहना है कि केटरर ने अपने लंबे समय से निवेश पर अनुमानित 185.38% का लाभ उठाया है और वुड ने 43.53 की पहली तिमाही के बाद से अपने होल्डिंग पर लगभग 2018% की वापसी देखी है।

ताइवान सेमीकंडक्टर मैन्युफैक्चरिंग में निवेश किए गए गुरुओं में से, केन फिशर (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो) के पास 0.49% बकाया शेयरों के साथ सबसे बड़ी हिस्सेदारी है। फ्रैंक सैंड्स (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), पहला ईगल निवेश (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), बालि गिफर्ड (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), रूआन क्यूनिफ (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो) और स्पिरोस सेगालस (ट्रेड, पोर्टफोलियो), अन्य के अलावा, स्टॉक में भी महत्वपूर्ण स्थान हैं।

जनरल इलेक्ट्रिक

तिमाही के दौरान केटरर ने जनरल इलेक्ट्रिक (जीई, फाइनेंशियल) में 1 मिलियन-शेयर हिस्सेदारी में प्रवेश किया, जबकि वुड ने अपनी हिस्सेदारी 22.54% बढ़ाकर 55,649 शेयर कर दी। संयुक्त इक्विटी पोर्टफोलियो भार 2.33% है।

बोस्टन में मुख्यालय वाले औद्योगिक समूह, जिसने हाल ही में घोषणा की थी कि इसे तीन अलग-अलग कंपनियों में विभाजित किया जाएगा, का बाजार पूंजीकरण $113.17 बिलियन है; इसके शेयर गुरुवार को लगभग 103.06 डॉलर के मूल्य-आय अनुपात के साथ 47.76 की गैर-आवर्ती वस्तुओं के बिना, 3.03 के मूल्य-पुस्तक अनुपात और 1.44 के मूल्य-बिक्री अनुपात के साथ कारोबार कर रहे थे।

GF वैल्यू लाइन के अनुसार, वर्तमान में स्टॉक काफी अधिक है।

गुरुफोकस ने कम कर्ज से संबंधित अनुपात के आधार पर जनरल इलेक्ट्रिक की वित्तीय ताकत को 3 में से 10 रेटिंग दी और 1.44 के ऑल्टमैन जेड-स्कोर ने चेतावनी दी कि यह दिवालिया होने का खतरा हो सकता है। WACC द्वारा ROIC को भी भारी पड़ रहा है, जिसका अर्थ है कि कंपनी मूल्य बनाने के लिए संघर्ष कर रही है।

कंपनी के मुनाफे को 5 में से 10 रेटिंग मिली है क्योंकि इसके मार्जिन और रिटर्न उद्योग के अधिकांश साथियों से कमतर प्रदर्शन कर रहे हैं। जीई, हालांकि, 4 के मध्यम पियोट्रोस्की एफ-स्कोर द्वारा समर्थित है। हाल के वर्षों में प्रति शेयर राजस्व में गिरावट के परिणामस्वरूप, हालांकि, वन-स्टार प्रेडिक्टेबल रैंक पर नजर है। गुरुफोकस का कहना है कि इस रैंक वाली कंपनियां सालाना औसतन 1.1% रिटर्न देती हैं।

गुरुफोकस डेटा से पता चलता है कि केटरर ने अब तक अपने निवेश पर अनुमानित 8.04% खो दिया है, जबकि वुड ने 3.23% रिटर्न उत्पन्न किया है।

1.54% हिस्सेदारी के साथ, एंड्रियास हैलवोरसेन (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो) जनरल इलेक्ट्रिक का सबसे बड़ा गुरु शेयरधारक है। अन्य शीर्ष गुरु निवेशकों में हॉटचकिस एंड विले, रिचर्ड पाज़ेना (व्यापार, पोर्टफोलियो), The टी रोवे मूल्य इक्विटी आय फंड (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो) और नेल्सन पेल्ट्ज़ (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो)।

मेटा प्लेटफार्म

तीसरी तिमाही में, वुड ने अपने मेटा प्लेटफॉर्म्स (एफबी, फाइनेंशियल) की स्थिति को 27.4% से घटाकर 210,084 शेयर कर दिया, जबकि केटरर ने अपनी हिस्सेदारी 9.11% बढ़ाकर 257,700 शेयर कर दी। शेयर में गुरुओं का संयुक्त इक्विटी पोर्टफोलियो भार 2.14% है।

हाल ही में फेसबुक से अपना नाम बदलने के बाद, कैलिफोर्निया स्थित सोशल मीडिया कंपनी मेनलो पार्क का मार्केट कैप 921.65 बिलियन डॉलर है; इसके शेयर गुरुवार को 331.32 के मूल्य-आय अनुपात, 23.64 के मूल्य-पुस्तक अनुपात और 6.94 के मूल्य-बिक्री अनुपात के साथ $ 8.48 के आसपास कारोबार कर रहे थे।

जीएफ वैल्यू लाइन के आधार पर, वर्तमान में स्टॉक का मामूली मूल्यांकन किया गया है।

मेटा प्लेटफॉर्म्स की वित्तीय ताकत को गुरुफोकस द्वारा 7 में से 10 का दर्जा दिया गया था, जो ब्याज कवरेज के एक आरामदायक स्तर और 18.01 के एक मजबूत ऑल्टमैन जेड-स्कोर द्वारा संचालित था। ROIC भी WACC से अधिक है, यह सुझाव देता है कि कंपनी बढ़ने के साथ-साथ मूल्य पैदा कर रही है।

9 में से 10 रेटिंग के साथ कंपनी की लाभप्रदता और भी बेहतर रही। अपने ऑपरेटिंग मार्जिन में गिरावट दर्ज करने के बावजूद, मेटा को मजबूत रिटर्न का समर्थन प्राप्त है, जो कि अधिकांश प्रतियोगियों के साथ-साथ मध्यम पियोट्रोस्की एफ-स्कोर 6 के शीर्ष पर है। स्थिर आय और राजस्व वृद्धि ने पांच सितारा भविष्यवाणी रैंक में योगदान दिया। गुरुफोकस डेटा इस रैंक रिटर्न वाली कंपनियों को औसतन 12.1% सालाना दिखाता है।

गुरुफोकस का अनुमान है कि 2.45 की दूसरी तिमाही के बाद से केटरर ने अपने निवेश पर 2021% की वृद्धि की है, जबकि वुड्स ने 18.86 की दूसरी तिमाही में स्थापित होने के बाद से लगभग 2019% की वापसी की है।

बालि गिफर्ड (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो) 0.28% हिस्सेदारी के साथ मेटा का सबसे बड़ा गुरु शेयरधारक है। फिशर, रेत, चेस कोलमैन (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), डॉज एंड कॉक्स, सेगलास, फर्स्ट ईगल, स्टीव मंडेल (ट्रेड, पोर्टफोलियो) और कई अन्य गुरु भी मेटा प्लेटफॉर्म के शेयर के मालिक हैं।

JD.com

जबकि वुड ने तीसरी तिमाही के दौरान JD.com (USB) में अपनी हिस्सेदारी 61.76% घटाकर 2.4 मिलियन शेयर कर दी, केटरर ने अपनी स्थिति को 33.71% से 1.03 मिलियन शेयरों तक सीमित कर दिया। साथ में, गुरुओं का संयुक्त इक्विटी पोर्टफोलियो भार 2.09% है।

चीनी ई-कॉमर्स कंपनी का मार्केट कैप 113.50 बिलियन डॉलर है; इसके शेयर गुरुवार को लगभग 72.98 डॉलर का कारोबार कर रहे थे, जिसका मूल्य-आय अनुपात 29.62, मूल्य-पुस्तक अनुपात 3.41 और मूल्य-बिक्री अनुपात 0.84 था।

GF वैल्यू लाइन से पता चलता है कि वर्तमान में स्टॉक का काफी मूल्य है।

पर्याप्त ब्याज कवरेज और 7 के उच्च ऑल्टमैन जेड-स्कोर के आधार पर गुरुफोकस ने JD.com की वित्तीय ताकत को 10 में से 4.21 रेटिंग दी। WACC, हालांकि, मूल्य बनाने के मुद्दों का सुझाव देते हुए, ROIC को पीछे छोड़ देता है।

4 में से 10 रेटिंग प्राप्त करते हुए कंपनी की लाभप्रदता भी उतनी अच्छी नहीं रही। भले ही अपने उद्योग के आधे से अधिक साथियों के ऊपर रिटर्न हो, ऑपरेटिंग मार्जिन अन्य कंपनियों की तुलना में कम प्रदर्शन कर रहा है। JD.com में 6 का एक मध्यम पियोट्रोस्की एफ-स्कोर भी है, जिसका अर्थ है कि व्यावसायिक स्थितियां स्थिर हैं।

गुरुफोकस के अनुसार, वुड को अपने निवेश पर अनुमानित 16.90% का नुकसान हुआ है। 77.23 की तीसरी तिमाही के बाद से केटरर ने लगभग 2019% की बढ़त हासिल की है।

JD.com में निवेश किए गए गुरुओं में से, कोलमैन के पास अपने बकाया शेयरों के 3.29% के साथ सबसे बड़ी हिस्सेदारी है। क्रिस डेविस (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), डॉज एंड कॉक्स, फिलिप लॉफोंट (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), हैल्वोर्सन और फिशर के भी महत्वपूर्ण हिस्से हैं।

वॉल्ट डिज़्नी

तिमाही के दौरान, केटरर ने अपने वॉल्ट डिज़नी (डीआईएस, फाइनेंशियल) की हिस्सेदारी को 14.68% घटाकर 461,244 शेयर कर दिया। वुड ने अपनी स्थिति 158.44% बढ़ाकर 393,879 शेयर कर दी। स्टॉक में दोनों गुरुओं का संयुक्त इक्विटी पोर्टफोलियो भार 1.92% है।

मीडिया और मनोरंजन की दिग्गज कंपनी, जिसका मुख्यालय बरबैंक, कैलिफ़ोर्निया में है, की मार्केट कैप 284.59 बिलियन डॉलर है; इसके शेयर गुरुवार को 156.57 के मूल्य-आय अनुपात, 143.64 के मूल्य-पुस्तक अनुपात और 3.22 के मूल्य-बिक्री अनुपात के साथ $ 4.24 के आसपास कारोबार कर रहे थे।

जीएफ वैल्यू लाइन के मुताबिक, स्टॉक का वर्तमान में मामूली ओवरवैल्यूड है।

गुरुफोकस द्वारा डिज्नी की वित्तीय ताकत को 4 में से 10 रेटिंग दी गई थी। पिछले तीन वर्षों में नए दीर्घकालिक ऋण में लगभग 11.2 बिलियन डॉलर जारी करने के परिणामस्वरूप, कंपनी के पास खराब ब्याज कवरेज है। 2.25 का Altman Z-Score यह भी दर्शाता है कि कंपनी कुछ दबाव में है। यह मूल्य बनाने के लिए भी संघर्ष कर रहा है क्योंकि आरओआईसी डब्ल्यूएसीसी से नीचे आ गया है।

कंपनी की लाभप्रदता ने 7 में से 10 रेटिंग प्राप्त की। हालांकि मार्जिन में गिरावट आ रही है और इसके प्रतिस्पर्धियों के आधे से अधिक रिटर्न अंडरपरफॉर्म कर रहे हैं, डिज्नी के पास 6 का एक मध्यम पियोट्रोस्की एफ-स्कोर है।

गुरुफोकस डेटा के आधार पर केटरर ने 36.77 की पहली तिमाही के बाद से निवेश पर अनुमानित 2020% प्राप्त किया है, जबकि वुड को 12.5 की दूसरी तिमाही के बाद से 2021% ​​का नुकसान हुआ है।

0.61% हिस्सेदारी के साथ, फिशर डिज्नी का सबसे बड़ा गुरु शेयरधारक है। अन्य शीर्ष गुरु निवेशकों में लाफोंट, डैनियल लोएब (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), डायमंड हिल कैपिटल (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), PRIMECAP प्रबंधन (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), रूआन क्यूनिफ (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो) और यैकटमैन एसेट मैनेजमेंट (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो)।

अन्य सामान्य होल्डिंग्स और पोर्टफोलियो संरचना

30 सितंबर, 2021 तक दोनों गुरुओं के पास जो अतिरिक्त स्टॉक थे, वे थे Baidu Inc. (BIDU, Financial), Takeda Pharmaceutical Co. Ltd. (TAK, Financial), MercadoLibre Inc.
Meli
(एमईएलआई, वित्तीय), पिंडुओडुओ इंक।
पीडीडी
(पीडीडी, वित्तीय) और इनमोड लिमिटेड (आईएनएमडी, वित्तीय)।

वुड का $41.63 बिलियन का इक्विटी पोर्टफोलियो, जो 298 शेयरों से बना है, बड़े पैमाने पर स्वास्थ्य देखभाल और प्रौद्योगिकी क्षेत्रों में निवेश किया गया है।

केटरर का 4.44 अरब डॉलर का इक्विटी पोर्टफोलियो, जो 81 शेयरों से बना है, प्रौद्योगिकी, उद्योग और उपभोक्ता चक्रीय क्षेत्रों में भारी निवेश किया गया है।

प्रकटीकरण

मेरे पास उल्लिखित किसी भी स्टॉक में कोई पद नहीं है, और अगले 72 घंटों में किसी भी पद को शुरू करने की कोई योजना नहीं है।

इस लेखक के विचार पूरी तरह से उनके अपने विचार हैं और गुरुफोकस डॉट कॉम द्वारा समर्थित या गारंटीकृत नहीं हैं।