7 केंद्रीय बैंक और बीआईएस खुदरा सीबीडीसी - क्रिप्टोपोलिटन के लिए नीतिगत मामलों में गहराई से उतरते हैं

खुदरा सेंट्रल बैंक डिजिटल मुद्राओं (CBDCs) की समझ और कार्यान्वयन को आगे बढ़ाने के लिए एक सहयोगी प्रयास में, सात केंद्रीय बैंक और बैंक फॉर इंटरनेशनल सेटलमेंट्स (BIS) सक्रिय रूप से इस परिवर्तनकारी वित्तीय प्रौद्योगिकी के आसपास चल रहे नीतिगत मुद्दों की जांच कर रहे हैं। सीबीडीसी की खोज ऐसे समय में हुई है जब दुनिया भर में डिजिटल मुद्राओं ने महत्वपूर्ण ध्यान आकर्षित किया है, जिस तरह से व्यक्तियों और व्यवसायों के लेन-देन में संभावित क्रांति की पेशकश की गई है।

 रिटेल सेंट्रल बैंक डिजिटल मुद्राओं की क्षमता की खोज

कनाडा, स्वीडन, स्विट्जरलैंड, यूनाइटेड किंगडम, जापान, यूरोपीय सेंट्रल बैंक और संयुक्त राज्य अमेरिका के केंद्रीय बैंक, साथ में भारतीय मानक ब्यूरो, खुदरा सीबीडीसी की शुरूआत से जुड़ी संभावनाओं और चुनौतियों की जांच करने के लिए अपने ज्ञान और विशेषज्ञता को एकत्रित कर रहे हैं। केंद्रीय बैंकों द्वारा समर्थित इन डिजिटल मुद्राओं का उद्देश्य वित्तीय प्रणाली की स्थिरता को बनाए रखते हुए भुगतान का एक सुरक्षित, कुशल और समावेशी साधन प्रदान करना है।

सबसे हालिया रिपोर्ट ने मुख्य रूप से पहले जांचे गए नीतिगत तत्वों की जांच जारी रखी। रिपोर्ट के अनुसार, पहला हितधारक जुड़ाव है, जो कई तंत्रों पर निर्भर करेगा। विधायकों के साथ जुड़ाव महत्वपूर्ण होगा, क्योंकि "सीबीडीसी से संबंधित बकाया कानूनी मुद्दे काफी हद तक राष्ट्रीय कानून का विषय होंगे।"

पेपर में सात कानूनी मुद्दों की पहचान की गई है, जिसकी शुरुआत इस बात से होती है कि आरसीबीडीसी नकदी के कानूनी समकक्ष होगा या मुद्रा का एक नया रूप। सहयोगी प्रयास वित्तीय स्थिरता, मौद्रिक नीति संचरण, सीमा पार भुगतान, डेटा गोपनीयता, साइबर सुरक्षा और व्यापक वित्तीय पारिस्थितिकी तंत्र पर प्रभाव सहित कई नीतिगत विचारों को संबोधित करने पर केंद्रित है। 

शामिल केंद्रीय बैंकों ने सीबीडीसी के विकास और परिनियोजन को शुरू करने से पहले इन मुद्दों की व्यापक समझ की आवश्यकता को पहचाना। सीबीडीसी की खोज के पीछे प्रमुख प्रेरणाओं में से एक उपभोक्ताओं द्वारा डिजिटल भुगतान विधियों को अपनाना है। 

जैसे-जैसे नकदी का उपयोग कम होता जा रहा है और डिजिटल भुगतान अधिक प्रचलित होते जा रहे हैं, केंद्रीय बैंक यह सुनिश्चित करना चाहते हैं कि उनके नागरिकों के पास धन के एक विश्वसनीय, लचीले और कुशल डिजिटल रूप तक पहुंच हो। सीबीडीसी में उन व्यक्तियों को भुगतान का सुरक्षित साधन प्रदान करके वित्तीय समावेशन को बढ़ाने की क्षमता है, जिनके पास पारंपरिक बैंकिंग सेवाओं तक पहुंच नहीं हो सकती है।

CBDCs दुःस्वप्न - चुनौतियों को नेविगेट करना और लाभों का आकलन करना

जबकि CBDC के संभावित लाभ आशाजनक हैं, केंद्रीय बैंक और BIS भी उनके कार्यान्वयन से जुड़ी चुनौतियों और जोखिमों से अच्छी तरह वाकिफ हैं। गोपनीयता चिंताओं और व्यक्तिगत डेटा की सुरक्षा सर्वोपरि विचार है, नियामकों का उद्देश्य गोपनीयता को संरक्षित करने और मनी लॉन्ड्रिंग और आतंकवाद के वित्तपोषण जैसी अवैध गतिविधियों के खिलाफ आवश्यक सुरक्षा उपायों को बनाए रखने के बीच नाजुक संतुलन बनाना है।

साइबर सुरक्षा एक और महत्वपूर्ण पहलू है जिसे सीबीडीसी को व्यापक रूप से अपनाने से पहले पूरी तरह से संबोधित किया जाना चाहिए। केंद्रीय बैंक उन कमजोरियों से अवगत हैं जो डिजिटल मुद्राएं मौजूद हो सकती हैं, और मजबूत सिस्टम विकसित करने के प्रयास चल रहे हैं जो साइबर खतरों से बचाते हैं और वित्तीय बुनियादी ढांचे के लचीलेपन को सुनिश्चित करते हैं।

इसके अतिरिक्त, व्यापक वित्तीय पारिस्थितिकी तंत्र और मौद्रिक नीति प्रसारण चैनलों पर सीबीडीसी के प्रभाव का सावधानीपूर्वक विश्लेषण किया जा रहा है। केंद्रीय बैंकों का लक्ष्य यह मूल्यांकन करना है कि डिजिटल मुद्राओं की शुरूआत कैसे ब्याज दरों, उधार और मौद्रिक नीति की समग्र प्रभावशीलता को प्रभावित कर सकती है। इन विचारों को किसी भी अनपेक्षित परिणामों की आशा और कम करने के लिए व्यापक शोध और मॉडलिंग की आवश्यकता होती है।

सीमा-पार भुगतान भी केंद्रीय बैंकों और बीआईएस के लिए फोकस का एक महत्वपूर्ण क्षेत्र है। वर्तमान वैश्विक भुगतान परिदृश्य खंडित, अक्षम और अक्सर महंगा है। सीबीडीसी में सीमा पार लेनदेन को सुव्यवस्थित करने और बढ़ाने, लागत कम करने और व्यवसायों और व्यक्तियों के लिए समान रूप से पहुंच बढ़ाने की क्षमता है। हालांकि, एक सामंजस्यपूर्ण और अंतर-संचालित सीबीडीसी ढांचे को प्राप्त करने के लिए केंद्रीय बैंकों और अंतर्राष्ट्रीय सहयोग के बीच समन्वय आवश्यक होगा।

अंत में, रिटेल सीबीडीसी से जुड़े नीतिगत मुद्दों की जांच के लिए सात केंद्रीय बैंकों और बीआईएस के बीच चल रहे सहयोग से वित्तीय प्रणाली की अखंडता और स्थिरता सुनिश्चित करते हुए तकनीकी प्रगति को अपनाने की प्रतिबद्धता प्रदर्शित होती है। 

यह संयुक्त प्रयास गोपनीयता, साइबर सुरक्षा और मौद्रिक नीति के प्रभाव जैसी चुनौतियों को दूर करने के महत्व को पहचानते हुए लोगों के लेन-देन और वित्तीय सेवाओं तक पहुंचने के तरीके को बदलने के लिए सीबीडीसी की क्षमता को स्वीकार करता है। जैसा कि केंद्रीय बैंक अपने शोध और विश्लेषण को जारी रखते हैं, खुदरा सीबीडीसी का भविष्य अधिक समावेशी, कुशल और सुरक्षित वित्तीय पारिस्थितिकी तंत्र का वादा करता है जो व्यक्तियों और व्यवसायों की उभरती जरूरतों के अनुकूल होता है।