एसएंडपी 500: मंदी शुरू होने पर प्लेग की तरह बचने के लिए 5 स्टॉक

बहुत एस एंड पी 500 निवेशक आश्वस्त हैं कि मंदी आ रही है। और अगर ऐसा है, तो आप जानना चाहेंगे कि किन शेयरों से बचना चाहिए।

मंदी के दौरान नियमित रूप से जिन शेयरों को सबसे ज्यादा नुकसान होता है, वे कुछ हद तक विपरीत होते हैं। औद्योगिक कंपनी सहित एसएंडपी 500 में पांच स्टॉक बोइंग (BA) और ऊर्जा फर्म बेकर ह्यूजेस (बीकेआर) और हैलीबर्टन (एचएएलएसएंडपी ग्लोबल मार्केट इंटेलिजेंस और डेटा के इन्वेस्टर बिजनेस डेली विश्लेषण के अनुसार, पिछले पांच मंदी में से प्रत्येक में एसएंडपी 500 से कम प्रदर्शन किया। मार्केटस्मिथ. सभी 500 के बाद से पांच मंदी में से प्रत्येक में S&P 1980 से पिछड़ गए।

यह विचार कि कुछ उपयोगिताओं और ऊर्जा मंदी में खराब प्रदर्शन कर सकते हैं, एक जागृत कॉल है। ये सटीक क्षेत्र हैं जिनमें कई एस एंड पी 500 निवेशक अब भाग रहे हैं क्योंकि मंदी के आसार बढ़ रहे हैं. एलपीएल फाइनेंशियल के मुख्य अर्थशास्त्री जेफरी रोच ने कहा, "अगले साल के लिए मंदी के जोखिम बढ़ रहे हैं, खासकर अगर ऊंची कीमतें अर्थव्यवस्था में फंस जाती हैं।"

एसएंडपी 500 निवेशकों के लिए मंदी की मेज पर क्यों है

निवेशक आमतौर पर हर दशक में मंदी की उम्मीद करते हैं। और 19 में कोविड -2020 के प्रकोप को शुरू हुए केवल दो साल हुए हैं। अब मंदी की चिंता क्यों है?

आसमान छूती महंगाई, विशेष रूप से ईंधन और आवास के लिए, उपभोक्ता खर्च को कम कर रहा है।

फेडरल रिजर्व ने अर्थव्यवस्था को आक्रामक रूप से ठंडा करने की कसम खाई है। द इकोनॉमिस्ट का कहना है कि निवेशक साल के अंत तक अल्पकालिक ब्याज दरों में कम से कम 2.5 प्रतिशत की उछाल के लिए तैयार हैं। और जब दरें इतनी तेजी से बढ़ती हैं, तो आमतौर पर मंदी आती है। द इकोनॉमिस्ट ने पाया कि सात चक्रों में से छह में ब्याज दरें इतनी तेजी से बढ़ीं, दो साल से भी कम समय में मंदी दिखाई दी।

"फेड चाहता है मांग विनाश, पूर्ण विराम। यह मुद्रास्फीति कील के लिए उनकी (एकमात्र) नीतिगत हथौड़ा है। यह संपत्ति की कीमतों के लिए बुरा है, ”होरिजन इन्वेस्टमेंट्स के मुख्य निवेश अधिकारी स्कॉट लैडनर ने कहा।

निवेशक आमतौर पर मंदी में एक काम करते हैं: वे एसएंडपी 500 स्टॉक बेचते हैं। लेकिन उतना नहीं जितना आप सोच सकते हैं। 11 में शुरू हुई मंदी के बाद से अमेरिका में 1953 मंदी आ चुकी है। और एसएंडपी 500 उनके दौरान औसतन 2.1% गिरा। ज़रूर, यह और भी बुरा हो सकता है। 500 में शुरू हुई पिछली मंदी में S&P 11.2 2020% गिर गया। और 38 में शुरू हुई मंदी में यह लगभग 2007% गिर गया।

लेकिन कुछ एसएंडपी 500 स्टॉक मंदी के दौरान विशेष रूप से कमजोर होते हैं।

एस एंड पी 500 स्टॉक आप वास्तव में एक मंदी में खुद के लिए नहीं चाहते हैं: बोइंग

यदि कोई एसएंडपी 500 स्टॉक है जो हाल की मंदी में अपने खराब ट्रैक रिकॉर्ड के साथ निवेशकों को आश्चर्यचकित कर सकता है, तो यह विमान निर्माता बोइंग है।

कंपनी के शेयर जो वाणिज्यिक हवाई जहाजों के लिए एक निकट कुलीनतंत्र का हिस्सा हैं, मंदी में एक बकवास है। पिछली पांच मंदी में शेयरों में औसतन 40.1% की गिरावट आई है। यह उस समय के किसी भी S&P 500 स्टॉक का सबसे खराब प्रदर्शन है। यह आश्चर्यजनक भी है, क्योंकि बोइंग आमतौर पर विमान ऑर्डर का एक बड़ा बैकलॉग वहन करता है।

लेकिन जाहिर तौर पर उस मांग में से कुछ स्टॉक की मांग के साथ-साथ मंदी में वाष्पित हो जाती है। बोइंग के शेयरों में 56 में शुरू हुई मंदी में 2020%, 43 में शुरू हुई मंदी में 2007% और 47 की मंदी में 2001% की गिरावट आई। और यह उन निवेशकों के लिए एक वास्तविक खतरा है जिन्होंने इस साल इसे पहले ही 37% नीचे धकेल दिया है।

मंदी में ऊर्जा और उपयोगिताओं से बचें?

मुद्रास्फीति से लाभ के लिए निवेशक इस साल ऊर्जा और उपयोगिता शेयरों में जमा कर रहे हैं। लेकिन केवल एक ही समस्या है: इनमें से कई स्टॉक मंदी के दौर में बुरी तरह प्रभावित हुए हैं।

हॉलिबर्टन ले लो। यह इस साल एक लोकप्रिय स्टॉक है, लगभग 77% ऊपर क्योंकि यह उच्च कीमत वाले जीवाश्म ईंधन का पता लगाने के लिए आवश्यक उपकरणों की आपूर्ति कर रहा है। लेकिन पिछली मंदी में खुद के लिए यह एक भयानक स्टॉक रहा है। पिछले पांच मंदी में हॉलिबर्टन के शेयरों में औसतन 40% से अधिक की गिरावट आई है। और यह और भी बुरा हो सकता है, फिर भी। 2020 की कोविड मंदी में हॉलिबर्टन के शेयरों ने अपने मूल्य से आधे से अधिक खो दिया।

और यह बेकर ह्यूजेस के साथ भी ऐसी ही कहानी है, जो ऊर्जा फर्मों के लिए उपकरणों का आपूर्तिकर्ता भी है। पिछली पांच मंदी में इसके शेयरों में औसतन 30% से अधिक की गिरावट आई है।

यह उन निवेशकों के लिए बड़ा रहस्योद्घाटन हो सकता है जो ऊर्जा और उपयोगिता शेयरों में जमा कर रहे हैं। यह व्यापक रूप से माना जाता है कि मुद्रास्फीति के दौरान वे अच्छे दांव हैं। एनर्जी सेलेक्ट सेक्टर एसपीडीआर फंड (XLE) वर्ष के दौरान अब तक 59% ऊपर है। और यूटिलिटीज सेलेक्ट सेक्टर एसपीडीआर फंड (एक्सएलयू) केवल 0.2% नीचे है। यह अद्भुत प्रदर्शन है जब एसएंडपी 500 साल में लगभग 18% की छूट देता है।

लेकिन अगर मंदी है, तो सभी दांव बंद हो जाते हैं। पिछले तीन मंदी में ऊर्जा शेयरों ने अपने मूल्य का 20% से अधिक खो दिया।

ऐसा मत सोचो कि कई निवेशक इसकी उम्मीद कर रहे हैं।

मंदी के दौरान सबसे खराब एसएंडपी 500 स्टॉक

वे पिछली पांच मंदी में से प्रत्येक में बाजार से पिछड़ गए

कंपनी	आइकॉन	स्टॉक वर्ष-दर-तारीख % ch.	औसत % स्टॉक ch. पिछली पांच मंदी	सेक्टर
हैलीबर्टन	(एचएएल)	77% तक	-40.1%	ऊर्जा
बोइंग	(BA)	-36.9	-33.4	Industrials
बेकर ह्यूजेस	(बीकेआर)	45.4	-31.2	ऊर्जा
Schlumberger	(SLB)	57.6	-30.8	ऊर्जा
अमेरिकन इलेक्ट्रिक पावर	(एईपी)	10.4	-13.5	उपयोगिताएँ
S & P 500		-18.0	-9.2