तुर्की की आसमान छूती महंगाई से खाड़ी के बैंकों को और नुकसान होने का खतरा है

DUBAI, संयुक्त अरब अमीरात - 2018 में देश की मुद्रा में भारी गिरावट शुरू होने के बाद से तुर्की के संपर्क में आने वाले बैंकों को नुकसान का सामना करना पड़ा है; रेटिंग एजेंसी फिच की हालिया रिपोर्ट के मुताबिक, अब, कई तेल समृद्ध खाड़ी राज्यों में ऋणदाता देश के साथ अपने संबंधों के कारण अगले साल हिट करने के लिए तैयार हैं।

खाड़ी सहयोग परिषद में बैंक - बहरीन, कुवैत, ओमान, कतर, सऊदी अरब और संयुक्त अरब अमीरात - तुर्की की सहायक कंपनियों के साथ 2022 की पहली छमाही में "हाइपरइन्फ्लेशन रिपोर्टिंग" को अपनाना पड़ा, फिच ने इस सप्ताह में संचयी मुद्रास्फीति के रूप में लिखा था। पिछले तीन वर्षों में तुर्की ने 100% को पार कर लिया है।   

फिच ने गणना की कि तुर्की की सहायक कंपनियों के साथ जीसीसी बैंकों ने इस वर्ष की पहली छमाही में लगभग 950 मिलियन डॉलर का शुद्ध घाटा दर्ज किया। सबसे कठिन हिट में अमीरात एनबीडी - दुबई का प्रमुख बैंक - और कुवैत फाइनेंस हाउस, कुवैत का दूसरा सबसे बड़ा बैंक था। कुवैत फाइनेंस हाउस और अमीरात एनबीडी के लिए तुर्की का एक्सपोजर उनकी संपत्ति का क्रमशः 28% और 16% है। कतर नेशनल बैंक भी प्रभावित लोगों में शामिल है।

रेटिंग फर्म ने लिखा, "फिच ने हमेशा जीसीसी बैंकों के तुर्की एक्सपोजर को क्रेडिट-नकारात्मक के रूप में देखा है।" "तुर्की एक्सपोजर लीरा मूल्यह्रास से मुद्रा अनुवाद हानियों के कारण जीसीसी बैंकों की पूंजी स्थिति के लिए एक जोखिम है।"

लीरा के मुकाबले अपने मूल्य का 26% खो दिया है डॉलर तुर्की के 84 मिलियन निवासियों के लिए आयात और बुनियादी सामानों की खरीद को और अधिक चुनौतीपूर्ण बना रहा है। 

इस बार पांच साल पहले, एक डॉलर ने लगभग 3.5 तुर्की लीरा खरीदा था। अब, एक डॉलर लगभग 18 लीरा खरीदता है। स्लाइड की शुरुआत तुर्की की अर्थव्यवस्था के तेजी से बढ़ने के साथ हुई लेकिन इसके केंद्रीय बैंक ने बढ़ती मुद्रास्फीति को शांत करने के लिए ब्याज दरें बढ़ाने से इनकार कर दिया। वह और चालू खाता घाटा, घटते विदेशी मुद्रा भंडार और बढ़ती ऊर्जा लागत जैसी चीजें - साथ ही अमेरिका के साथ कभी-कभार होने वाली झड़पें, जिसके परिणामस्वरूप तुर्की पर प्रतिबंध लग गए - ने मुद्रा पर और दबाव डाला। 

अर्थशास्त्री तुर्की के राष्ट्रपति रेसेप तईप एर्दोगन को भारी रूप से दोषी ठहराते हैं, जिन्होंने दरों को बढ़ाने के विचार को मुखर रूप से खारिज कर दिया है और उन्हें "सभी बुराई की जननी" कहा है और जो निवेशक केंद्रीय बैंक की स्वतंत्रता का गला घोंटने के लिए दोषी ठहराते हैं। 

यदि कोई केंद्रीय बैंक प्रमुख एर्दोगन की दरों को कम रखने की नीति के विरुद्ध गया, तो अंततः उन्हें बदल दिया गया; 2021 के वसंत तक, तुर्की के केंद्रीय बैंक ने दो वर्षों में चार अलग-अलग गवर्नर देखे थे।

एर्दोगन की सरकार ने इसके बजाय अपनी मुद्रा को बढ़ावा देने और राजस्व बढ़ाने की कोशिश करने के लिए वैकल्पिक तरीकों को तैयार किया है, जैसे कि अपने एफएक्स को बेचना, लीरा ऋण पर सख्त नियम थोपना, तथा निवेश आकर्षित करने के लिए अमीर खाड़ी देशों के साथ संबंधों में सुधार. यूएई और कतर दोनों ने तुर्की की अर्थव्यवस्था में अरबों डॉलर के निवेश का वादा किया है।  

अगस्त के मध्य में, तुर्की ने अपनी प्रमुख ब्याज दर कम करके बाजारों को चौंका दिया लगभग 100% पर मुद्रास्फीति के बावजूद, 14% से 13% तक - 80 आधार अंक, 24 साल के उच्च स्तर पर। विश्लेषकों का कहना है कि लीरा के संकट का बहुत कम समाधान होने के कारण, तुर्की के जोखिम वाले बैंकों को और अधिक परेशानी देखने को मिल सकती है।

फिच ने लिखा, "हम गणना करते हैं कि 'अन्य व्यापक आय' के माध्यम से जीसीसी बैंकों का कुल मुद्रा अनुवाद घाटा 6.3-2018 में USD2021 बिलियन था, मुख्य रूप से लीरा मूल्यह्रास के कारण," फिच ने लिखा, बैंकों की तुर्की सहायक कंपनियों की कुल शुद्ध आय, इस बीच, यह राशि 3.3 अरब डॉलर के आधे से अधिक थी। 

एजेंसी ने लिखा, "हमें उम्मीद है कि आगे लीरा मूल्यह्रास के कारण कम से कम 2024 तक मुद्रा हानि उच्च बनी रहेगी।" 

फिर भी, फिच खुद को तुर्की की सहायक कंपनियों वाले जीसीसी बैंकों की व्यवहार्यता रेटिंग को डाउनग्रेड करने के लिए नहीं देखता है, क्योंकि यह कहता है कि "उन बैंकों के पास अच्छी हानि-अवशोषण क्षमता है।"

यह भी उम्मीद नहीं करता है कि वे तुर्की को पूरी तरह से छोड़ देंगे, मुख्यतः क्योंकि पर्याप्त संभावित खरीदार नहीं हैं, तुर्की के बैंक अपने मूल पुस्तक मूल्य के आधे पर व्यापार करने के बावजूद।

फिच ने लिखा, "जीसीसी बैंक जरूरत पड़ने पर अपनी तुर्की सहायक कंपनियों को वित्तीय सहायता प्रदान करने के लिए तैयार और सक्षम होंगे, और यह सहायक कंपनियों की रेटिंग में परिलक्षित होता है।" तुर्की के बैंकों में सरकारी हस्तक्षेप का बढ़ता जोखिम।