5 अंडरवैल्यूड प्रेडिक्टेबल टेक अपॉर्चुनिटीज

सारांश

• TD Synnex, Fair Isaac, Apple, Micron Technology और OSI Systems डिस्काउंट पर ट्रेड कर रहे हैं।

व्यापार के कई अस्थिर दिनों के बाद बुधवार की सुबह अमेरिकी बाजार सूचकांक अधिक थे, जो बढ़ती मुद्रास्फीति और फेडरल रिजर्व की इससे लड़ने की योजना के साथ-साथ रूस और यूक्रेन के बीच भू-राजनीतिक तनाव से प्रभावित थे।

बुधवार को डाउ जोंस इंडस्ट्रियल एवरेज 0.45% ऊपर था, जबकि नैस्डैक कंपोजिट 1.5% चढ़ गया। एसएंडपी 500, जो मार्च 2020 में महामारी की शुरुआत के बाद से अपने सबसे खराब महीने की गति पर है, 0.93% बढ़ा।

नतीजतन, निवेशकों की दिलचस्पी उन अंडरवैल्यूड सिक्योरिटीज के बीच अवसरों को खोजने में हो सकती है, जिनका प्रदर्शन अनुमानित है।

एक प्रीमियम फीचर, गुरुफोकस अंडरवैलिड प्रेडिक्टेबल स्क्रिनर, यह निर्धारित करता है कि स्टॉक का मूल्यांकन दो तरीकों के आधार पर किया जाता है या नहीं: छूट वाले कैश फ्लो और रियायती आय।

दोनों तरीकों के अनुसार, शून्य से अधिक की छूट वाली कंपनियों को अंडरवैल्यूड माना जाता है, जबकि शून्य से नीचे की छूट को ओवरवैल्यूड माना जाता है। पिछले एक दशक में ऐतिहासिक प्रदर्शन के आधार पर कंपनियों की पूर्वानुमान दर निर्धारित की जाती है।

इन मानदंडों के आधार पर, कई तकनीकी स्टॉक 26 जनवरी तक स्क्रिनर के लिए योग्य थे, जो टीडी सिनेक्स कॉर्प (एसएनएक्स, फाइनेंशियल), फेयर आइजैक कॉर्प (एफआईसीओ, फाइनेंशियल), ऐप्पल इंक। (एएपीएल, फाइनेंशियल), माइक्रोन थे। प्रौद्योगिकी इंक (एमयू, वित्तीय) और नवागंतुक ओएसआई सिस्टम्स इंक (ओएसआईएस, वित्तीय)।

टीडी Synnex

TD Synnex (SNX, Financial) के शेयर वर्तमान में अपने DCF मूल्य $ 20 से 129% नीचे और $ 37 के रियायती आय मूल्य से 163% नीचे कारोबार कर रहे हैं।

कैलिफोर्निया स्थित सॉफ्टवेयर कंपनी फ्रेमोंट, जो आईटी समाधान प्रदान करती है, का बाजार पूंजीकरण $9.75 बिलियन है; इसके शेयर बुधवार को लगभग 102.13 डॉलर मूल्य-आय अनुपात 15.64, मूल्य-पुस्तक अनुपात 1.23 और मूल्य-बिक्री अनुपात 0.21 के साथ कारोबार कर रहे थे।

GF वैल्यू लाइन से पता चलता है कि स्टॉक का वर्तमान में ऐतिहासिक अनुपात, पिछले प्रदर्शन और भविष्य की कमाई के अनुमानों के आधार पर काफी मूल्यवान है।

गुरुफोकस ने टीडी सिनेक्स की वित्तीय ताकत को 5 में से 10 का दर्जा दिया। पिछले तीन वर्षों में नए दीर्घकालिक ऋण में लगभग 2.9 बिलियन डॉलर जारी करने के परिणामस्वरूप, कंपनी के पास खराब ब्याज कवरेज है। हालांकि, 4.34 का उच्च ऑल्टमैन जेड-स्कोर इंगित करता है कि यह अच्छी स्थिति में है, भले ही संपत्ति तेजी से बढ़ रही है, राजस्व बढ़ रहा है। निवेशित पूंजी पर रिटर्न भी पूंजी की भारित औसत लागत से थोड़ा अधिक है, इसलिए कंपनी के बढ़ने पर मूल्य बनाया जा रहा है।

कंपनी की लाभप्रदता और भी बेहतर रही, ऑपरेटिंग मार्जिन के विस्तार और इक्विटी, परिसंपत्तियों और पूंजी पर रिटर्न के कारण 8 में से 10 रेटिंग प्राप्त हुई, जो अपने आधे से अधिक प्रतिस्पर्धियों से बेहतर प्रदर्शन करती है। TD Synnex में 6 का एक मध्यम पियोट्रोस्की F-स्कोर भी है, जो दर्शाता है कि एक स्थिर कंपनी के लिए व्यावसायिक स्थितियां विशिष्ट हैं। लगातार कमाई और राजस्व वृद्धि ने भी पांच में से पांच सितारों की अनुमानित रैंक में योगदान दिया है। गुरुफोकस के अनुसार, इस रैंक वाली कंपनियां 12.1 साल की अवधि में सालाना औसतन 10 फीसदी का रिटर्न देती हैं।

टीडी सिनेक्स में निवेश किए गए गुरुओं में से, चक रॉयस (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो) के पास 0.13% बकाया शेयरों के साथ सबसे बड़ी हिस्सेदारी है। स्टीवन स्क्रूग्स (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), कीली-टेटन एडवाइजर्स, एलएलसी (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), जोएल ग्रीनब्लाट (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), स्कॉट ब्लैक (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), कैक्सटन एसोसिएट्स (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो) और पॉल ट्यूडर जोन्स (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो) की भी स्टॉक में पोजीशन होती है।

मेला इसहाक

Fair Isaac (FICO, Financial) के शेयर $11 के DCF मूल्य से 479% नीचे और $16 के रियायती आय मूल्य से 509% नीचे कारोबार कर रहे हैं।

सैन जोस, कैलिफ़ोर्निया में स्थित डेटा एनालिटिक्स कंपनी, जो क्रेडिट स्कोरिंग सेवाओं पर ध्यान केंद्रित करती है, का मार्केट कैप 11.62 बिलियन डॉलर है; इसके शेयर बुधवार को मूल्य-आय अनुपात 424.75 और मूल्य-बिक्री अनुपात 31.67 के साथ $9.43 के आसपास कारोबार कर रहे थे।

जीएफ वैल्यू के मुताबिक फिलहाल इस शेयर की काफी वैल्यू है।

फेयर आइजैक की वित्तीय ताकत को गुरुफोकस द्वारा 4 में से 10 का दर्जा दिया गया था। हालांकि कंपनी हाल के वर्षों में नए दीर्घकालिक ऋण जारी कर रही है, यह पर्याप्त ब्याज कवरेज के कारण प्रबंधनीय स्तर पर है। इसमें 8.3 का एक मजबूत Altman Z-Score भी है। मान बनाया जा रहा है क्योंकि ROIC WACC को ढक लेता है।

ऑपरेटिंग मार्जिन विस्तार द्वारा संचालित 9 में से 10 रेटिंग के साथ कंपनी की लाभप्रदता और भी बेहतर रही, मजबूत रिटर्न जो कि उद्योग के अधिकांश साथियों और 6 के मध्यम पियोट्रोस्की एफ-स्कोर से ऊपर है। हालांकि हाल ही में राजस्व प्रति शेयर वृद्धि धीमी हो गई है, फेयर आइजैक अभी भी एक चार-सितारा पूर्वानुमेयता रैंक है। गुरुफोकस का कहना है कि इस रैंक वाली कंपनियां सालाना औसतन 9.8% रिटर्न देती हैं।

अपने बकाया शेयरों के 0.51% के साथ, रॉन बैरन (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो) फेयर आइजैक का सबसे बड़ा गुरु शेयरधारक है। अन्य शीर्ष गुरु निवेशक हैं केन फिशर (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), स्टीवन कोहेन (व्यापार, पोर्टफोलियो), रॉयस, जिम सिमंस (व्यापार, पोर्टफोलियो)' पुनर्जागरण टेक्नोलॉजीज, ग्रीनब्लैट और ली आइंस्ली (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो)।

Apple

Apple के शेयर (AAPL, Financial) अपने DCF मूल्य $7 से 151% अधिक पर कारोबार कर रहे हैं, लेकिन $1 के अपने रियायती आय मूल्य से 163% नीचे।

क्यूपर्टिनो, कैलिफोर्निया स्थित टेक दिग्गज, जो आईफोन, मैकबुक और ऐप्पल वॉच जैसे लोकप्रिय उपभोक्ता इलेक्ट्रॉनिक्स का उत्पादन करती है, का मार्केट कैप 2.66 ट्रिलियन डॉलर है; इसके शेयर बुधवार को लगभग 162.70 डॉलर मूल्य-आय अनुपात 28.96, मूल्य-पुस्तक अनुपात 42.38 और मूल्य-बिक्री अनुपात 7.51 के साथ कारोबार कर रहे थे।

GF वैल्यू लाइन के आधार पर, स्टॉक वर्तमान में काफी अधिक मूल्य वाला प्रतीत होता है।

गुरुफोकस ने ऐप्पल की वित्तीय ताकत को 5 में से 10 रेटिंग दी। हालांकि कंपनी ने हाल के वर्षों में नए दीर्घकालिक ऋण जारी किए हैं, फिर भी यह ब्याज कवरेज के एक आरामदायक स्तर के परिणामस्वरूप प्रबंधनीय है। 7.59 का मजबूत Altman Z-Score इंगित करता है कि कंपनी अच्छी स्थिति में है। ROIC भी WACC को व्यापक अंतर से ग्रहण करता है, जिसका अर्थ है कि कंपनी के बढ़ने के साथ ही मूल्य बनाया जा रहा है।

कंपनी के मुनाफे को 9 में से 10 रेटिंग मिली है। Apple को मजबूत मार्जिन और रिटर्न का समर्थन प्राप्त है जो अधिकांश प्रतियोगियों को मात देता है, 7 का एक उच्च पियोट्रोस्की एफ-स्कोर, यह दर्शाता है कि व्यवसाय की स्थिति स्वस्थ है, साथ ही स्थिर आय और राजस्व वृद्धि भी है। इसमें फाइव-स्टार प्रेडिक्टेबल रैंक भी है।

5.41% बकाया शेयरों के साथ बफेट की Apple में सबसे बड़ी हिस्सेदारी है। फिशर, स्पिरोस सेगालस (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), जेरेमी ग्रांथम (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), PRIMECAP प्रबंधन (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), एल्फन ट्रस्ट्स (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), सिमंस की फर्म और टॉम गनर (ट्रेड, पोर्टफोलियो) का भी स्टॉक में महत्वपूर्ण स्थान है।

माइक्रोन प्रौद्योगिकी

माइक्रोन टेक्नोलॉजी (एमयू, फाइनेंशियल) के शेयर $67 के डीसीएफ मूल्य से 50% ऊपर कारोबार कर रहे हैं, लेकिन 13% इसकी रियायती आय मूल्य $96 से नीचे हैं।

DRAM और NAND मेमोरी सेमीकंडक्टर चिप्स के निर्माता, जिसका मुख्यालय Boise, Idaho में है, का मार्केट कैप 93.52 बिलियन डॉलर है; इसके शेयर बुधवार को 83.66 के मूल्य-आय अनुपात, 12.9 के मूल्य-पुस्तक अनुपात और 2.05 के मूल्य-बिक्री अनुपात के साथ $ 3.21 के आसपास कारोबार कर रहे थे।

GF वैल्यू लाइन से पता चलता है कि स्टॉक मामूली रूप से ओवरवैल्यूड है।

माइक्रोन की वित्तीय ताकत को गुरुफोकस द्वारा 7 में से 10 का दर्जा दिया गया था। ब्याज कवरेज के एक आरामदायक स्तर के अलावा, 5.67 का ऑल्टमैन जेड-स्कोर इंगित करता है कि कंपनी अच्छी स्थिति में है, भले ही संपत्ति तेजी से बढ़ रही है, राजस्व बढ़ रहा है। मूल्य सृजन हो रहा है क्योंकि ROIC WACC से अधिक है।

कंपनी की लाभप्रदता ने एक विस्तारित ऑपरेटिंग मार्जिन के पीछे 9 में से 10 रेटिंग प्राप्त की, मजबूत रिटर्न जो कि उद्योग के अधिकांश साथियों को शीर्ष पर रखता है और 9 का एक उच्च पियोट्रोस्की एफ-स्कोर है। माइक्रोन की स्थिर आय और राजस्व वृद्धि के परिणामस्वरूप भी 4.5 है। -स्टार पूर्वानुमेयता रैंक। गुरुफोकस डेटा इस रैंक रिटर्न वाली कंपनियों को औसतन 10.6% सालाना दिखाता है।

माइक्रोन में निवेश किए गए गुरुओं में से, PRIMCEAP प्रबंधन के पास 3.88% बकाया शेयरों के साथ सबसे बड़ी हिस्सेदारी है। ली लू (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), रूआन क्यूनिफ (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), सेठ Klarman (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), डेविड Tepper (ट्रेड्स, पोर्टफोलियो), सिमंस की फर्म, मोहनीश पबराई (व्यापार, पोर्टफोलियो) और पर्नासस एंडेवर फंड (व्यापार, पोर्टफोलियो) में भी बड़ी हिस्सेदारी है।

OSI सिस्टम्स

स्क्रीनर के लिए एक नवागंतुक, ओएसआई सिस्टम्स (ओएसआईएस, फाइनेंशियल) के शेयर $134 के डीसीएफ मूल्य से 37% ऊपर और $28 के रियायती आय मूल्य से 67% ऊपर कारोबार कर रहे हैं।

हॉथोर्न, कैलिफ़ोर्निया स्थित कंपनी, जो हवाई अड्डे की सुरक्षा एक्स-रे मशीनों और मेटल डिटेक्टरों, चिकित्सा निगरानी प्रणालियों और ऑप्टोइलेक्ट्रॉनिक उपकरणों जैसे सुरक्षा और निरीक्षण प्रणालियों का विकास और निर्माण करती है, का बाजार पूंजीकरण $1.53 बिलियन है; बुधवार को इसके शेयर 85.33 के मूल्य-आय अनुपात, 18.69 के मूल्य-पुस्तक अनुपात और 2.46 के मूल्य-बिक्री अनुपात के साथ $ 1.33 के आसपास कारोबार कर रहे थे।

जीएफ वैल्यू लाइन के मुताबिक, स्टॉक का वर्तमान में मामूली अंडरवैल्यूड है।

गुरुफोकस ने ओएसआई सिस्टम्स की वित्तीय ताकत को 5 में से 10 का दर्जा दिया। हालांकि कंपनी को पर्याप्त ब्याज कवरेज का समर्थन प्राप्त है, 2.93 का ऑल्टमैन जेड-स्कोर इंगित करता है कि पिछले वर्ष की तुलना में राजस्व प्रति शेयर वृद्धि धीमी होने के परिणामस्वरूप यह कुछ दबाव में है। ROIC भी WACC से अधिक है, इसलिए मूल्य बनाया जा रहा है।

कंपनी के मुनाफे को 8 में से 10 रेटिंग मिली है। ऑपरेटिंग मार्जिन विस्तार के अलावा, ओएसआई के पास मजबूत रिटर्न है जो अपने प्रतिद्वंद्वियों के आधे से अधिक और 6 के मध्यम पियोट्रोस्की एफ-स्कोर से बेहतर प्रदर्शन करता है। इसमें चार सितारा भविष्यवाणी रैंक भी है।

PRIMECAP अपने बकाया शेयरों के 2.06% के साथ OSI का सबसे बड़ा गुरु शेयरधारक है। अन्य गुरु निवेशक सिमंस की फर्म, ग्रांथम और रॉयस हैं।

प्रकटीकरण

मेरे पास उल्लिखित किसी भी स्टॉक में कोई पद नहीं है, और अगले 72 घंटों में किसी भी पद को शुरू करने की कोई योजना नहीं है।

इस लेखक के विचार पूरी तरह से उनके अपने विचार हैं और गुरुफोकस डॉट कॉम द्वारा समर्थित या गारंटीकृत नहीं हैं।